Wells Fargo Melampaui Ekspektasi dan Menaikkan Perkiraan Pendapatan Bunga

Wells Fargo Stock

Wells Fargo (NYSE:WFC) telah melampaui ekspektasi analis untuk laba kuartal ketiga dan merevisi perkiraan pendapatan bunga tahunannya, didorong oleh biaya pinjaman yang lebih tinggi bagi nasabah.

Bank terbesar keempat AS ini kini memperkirakan bahwa pendapatan bunga bersihnya (NII) pada tahun 2023, yang mewakili perbedaan antara apa yang diperoleh dari pinjaman dan apa yang dibayarkan pada deposito, akan meningkat sekitar 16% dibandingkan tahun sebelumnya. Ini adalah proyeksi yang lebih tinggi dari perkiraan sebelumnya sebesar 14%.

Meskipun pengetatan kebijakan moneter yang cepat dan agresif oleh Federal Reserve, yang bertujuan untuk memerangi inflasi yang persisten, meningkatkan pendapatan bunga, para eksekutif Wells Fargo telah menunjukkan kehati-hatian. CEO bank, Charlie Scharf, menunjukkan bahwa meskipun ketahanan ekonomi, mereka menyaksikan dampak dari melemahnya ekonomi dengan penurunan saldo pinjaman dan memburuknya sedikit penghapusan piutang.

Menyusul hasil ini, saham Wells Fargo naik 2% dalam perdagangan pra-pasar. Bank ini melaporkan bahwa NII untuk kuartal ketiga meningkat 8% menjadi $13,1 miliar.

JPMorgan Chase, raksasa perbankan saingan, juga melaporkan lonjakan laba pada kuartal ketiga, berkat suku bunga yang lebih tinggi yang meningkatkan pendapatannya dari pinjaman. Laba Citigroup tetap stabil, diuntungkan oleh kenaikan pembayaran bunga dan biaya perbankan investasi yang melonjak.

Tidak termasuk pos luar biasa, Wells Fargo memperoleh $1,39 per saham pada kuartal ketiga, melampaui ekspektasi analis sebesar $1,24 per saham, menurut perkiraan LSEG.

Total deposito di bank itu turun dari $1,41 triliun menjadi $1,34 triliun dalam setahun. Karena suku bunga naik, beberapa nasabah mentransfer dananya ke dana pasar uang dalam mencari imbal hasil yang lebih tinggi. Deposito telah diawasi setelah nasabah memicu runtuhnya tiga lembaga regional sebelumnya pada tahun ini dengan cepat menarik dananya.

Wells Fargo sedang dalam proses mengatasi skandal praktik penjualan enam tahun yang lalu. Bank menyebutkan bahwa provisi untuk kerugian kredit pada kuartal itu mencakup peningkatan cadangan kerugian kredit sebesar $333 juta, terutama untuk pinjaman kantor real estat komersial.

Menurut kepala keuangan bank, Michael Santomassimo, sektor kantor real estat komersial adalah di mana mereka mengamati kelemahan. Mereka mengharapkan akan melihat kerugian dari waktu ke waktu tetapi belum melihat sesuatu yang signifikan.

Wells Fargo menyisihkan cadangan kerugian kredit sebesar $359 juta pada segmen kantor real estat komersial, sehingga total cadangan menjadi $2,6 miliar untuk sembilan bulan pertama 2023.

Banyak lembaga AS memperkirakan tantangan di sektor real estat komersial (CRE), terutama mengenai pinjaman kantor. Peningkatan kekosongan karena pengaturan kerja jarak jauh telah menyebabkan peningkatan biaya pembiayaan bagi pemilik CRE. Meskipun proposal AS yang akan mewajibkan Wells Fargo untuk meningkatkan tingkat modalnya, bank telah menyatakan niatnya untuk mengembalikan lebih banyak modal kepada pemegang saham dan mempertahankan pandangan hati-hati mengingat tantangan di pasar.